1. 資産規模で全米商業銀行第5位のワコビア・コーポレーションと総合保険のプルデンシャル・ファイナンシャルは、2003年2月19日、共同でLLC（Limited Liability Company）を設立し（以下合弁企業）、各社傘下のリテール証券部門を統合することで合意した。

2. 今回の統合により、メリル・リンチ、シティグループ傘下のソロモン・スミス・バーニー、モルガン・スタンレーに次ぐ登録ブローカー数で全米第4位、顧客預かり資産で同3位のリテール証券会社が誕生することになる。

3. 両社の狙いは、ワコビアにとっては富裕層への販売力の強化、統合によるコスト削減、傘下のクリアリング企業の統合にある一方、プルデンシャルにとってはより本業である保険ビジネスにリソースをより集中することにあると考えられる。

4. 両社の戦略の違いが今後の業績や事業展開にどのように影響するのか、大いに注目されよう。